＜Upper-Intermediate＞ Lesson No.1
Credit Assessment and Terms Negotiation for Overseas Corporate Clients / 海外企業への融資審査と条件交渉
０．Greetings & Ice-break (2min.)｜挨拶と導入
0-1 Greetings
Let’s practice a short small talk that you can use to greet a business partner and start building a good relationship.
講師との挨拶を兼ねて、ビジネスパートナーと信頼関係を築くための短いスモールトークを練習してみましょう。
[Tips / 会話のヒント]
・Can you hear me clearly?
私の声はクリアに聞こえますか？
・How's your day going so far?
今日はどんな一日でしたか？
・Talk about one small topic (Work, Weather, News, Hometown, Sports event, etc.)
軽い話題について話しましょう（仕事、天気、ニュース、地元、スポーツイベントなど）
0-2 Introduction
In today’s lesson, we’ll learn about the following situation. Have you ever experienced something similar?
本日のレッスンでは以下のようなシチュエーションについて学びます。同様のシチュエーションを経験したことがありますか？
- If you have experience, please tell us what it was like, what was difficult, or what you learned.
経験があれば、どんな内容だったか、難しかったことや学んだことなどを教えて下さい。
- If you don’t have experience, try to imagine yourself handling that situation in English.
What do you think would be challenging?
経験がなければ、英語でその状況に対応しているところを想像してみましょう。どんなことが難しそうですか？
Situation / シチュエーション
A manufacturing company seeks large-scale financing for Asian expansion, requiring detailed English negotiations on loan terms, risk assessment, and profitability optimization.
アジア展開を目指す製造業への大型融資で、英語による条件交渉とリスク管理を通じて収益性の高い取引成立を目指す場面です。
1. Read (2 min)｜型を学ぶ
Let's read the following key sentences aloud!
下記の文章や単語を順番に音読しましょう！
1-1 Basic phrases
１．I've assessed your financial statements and...（貴社の財務諸表を評価しました、そして...）
２．Let me elaborate on our calculation...（当行の計算について詳しく説明させてください...）
３．We considered the currency risk in...（...における通貨リスクを考慮しました）
４．We can offer 5.8 percent if you commit to...（...をお約束いただければ5.8パーセントを提示できます）
５．We can reduce the coverage to 120 percent if you agree to...（...に同意していただければカバレッジを120パーセントに削減できます）
６．This arrangement would mitigate our risk while...（この取り決めは当行のリスクを軽減しつつ...）
７．We allow early repayment without penalty after...（...以降はペナルティなしで早期返済を認めています）
1-2 Essential words
１．assess（評価する）
２．clarify（明確にする）
３．anticipate（見込む）
４．elaborate（詳しく説明する）
５．commit（約束する）
６．impose（課す）
７．mitigate（軽減する）
８．accelerate（加速する）
９．coordinate（調整する）
１０．accommodate（対応する）
2. Try (3 min)｜ロールプレイ練習
Let’s practice the role-play.
ロールプレイの練習をしましょう！
Situation / シチュエーション（Reference again）
A manufacturing company seeks large-scale financing for Asian expansion, requiring detailed English negotiations on loan terms, risk assessment, and profitability optimization.
アジア展開を目指す製造業への大型融資で、英語による条件交渉とリスク管理を通じて収益性の高い取引成立を目指す場面です。
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Thank you for meeting with us today. We submitted our loan application last month, and we'd like to discuss the financing terms for our expansion plan in Southeast Asia.
（本日はお時間をいただきありがとうございます。先月融資申請を提出しましたが、東南アジアでの拡大計画に関する融資条件について話し合いたいと思います。）
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
Thank you for choosing our bank. I've assessed your financial statements and business plan. Before we proceed, could you clarify your expected revenue growth in the next 3 years?
（当行をお選びいただきありがとうございます。貴社の財務諸表と事業計画を評価いたしました。進める前に、今後3年間の予想収益成長について明確にしていただけますか？）
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
We anticipate a 25 percent annual revenue increase based on current market demand. However, your proposed interest rate of 6.5 percent seems considerably high compared to other banks.
（現在の市場需要に基づいて年間25パーセントの収益増加を見込んでいます。しかし、御行が提案された6.5パーセントの金利は他行と比べてかなり高いように思われます。）
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I understand your concern. Let me elaborate on our calculation. First, we considered the currency risk in Southeast Asian markets. Second, we factored in the collateral value of your existing assets. Third, we included a premium for cross-border transactions. These factors justify our rate, but we can offer 5.8 percent if you commit to a 7-year term instead of 5 years.
（ご懸念は理解しております。当行の計算について詳しく説明させてください。第一に、東南アジア市場における通貨リスクを考慮しました。第二に、貴社の既存資産の担保価値を計算に入れました。第三に、国境を越えた取引のプレミアムを含めました。これらの要因が当行の金利を正当化しますが、5年ではなく7年の期間をお約束いただければ5.8パーセントを提示できます。）
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
The 7-year term is acceptable, but we're still concerned about the collateral requirements. You're asking for 150 percent coverage, which would impose significant constraints on our other operations.
（7年の期間は受け入れ可能ですが、担保要件についてはまだ懸念があります。150パーセントのカバレッジを求めておられますが、これは当社の他の事業に大きな制約を課すことになります。）
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I appreciate your concern about the collateral. We can reduce the coverage to 120 percent if you agree to quarterly financial reporting and maintain a debt-to-equity ratio below 2.0. This arrangement would mitigate our risk while giving you more flexibility. Would this modification work for your company?
（担保についてのご懸念に感謝いたします。四半期ごとの財務報告に同意し、負債資本比率を2.0以下に維持していただければ、カバレッジを120パーセントに削減できます。この取り決めは当行のリスクを軽減しつつ、貴社により大きな柔軟性を与えます。この修正は貴社にとって機能しますでしょうか？）
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
That sounds more reasonable. One final question: what happens if we want to accelerate repayment after 4 years?
（それはより合理的に聞こえます。最後に一つ質問ですが、4年後に返済を加速したい場合はどうなりますか？）
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
We allow early repayment without penalty after the third year. You would simply need to notify us 90 days in advance. This gives you the flexibility to reduce debt if your expansion succeeds ahead of schedule.
（3年目以降はペナルティなしで早期返済を認めています。90日前に通知していただくだけで結構です。これにより、拡大が予定より早く成功した場合に負債を削減する柔軟性が得られます。）
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Excellent. I believe we can proceed with these terms. Let's coordinate with our legal teams to finalize the loan agreement. Thank you for accommodating our concerns.
（素晴らしい。これらの条件で進められると思います。融資契約を最終決定するために法務チームと調整しましょう。当社の懸念に対応していただきありがとうございます。）
3. Use (4 min)｜ロールプレイ & 実践（空欄補完）
Let's perform the role-play and fill in the blanks by translating the Japanese into English!
空欄の日本語を英語に訳しながら、ロールプレイを実践してみましょう！
Situation / シチュエーション（Reference again）
A manufacturing company seeks large-scale financing for Asian expansion, requiring detailed English negotiations on loan terms, risk assessment, and profitability optimization.
アジア展開を目指す製造業への大型融資で、英語による条件交渉とリスク管理を通じて収益性の高い取引成立を目指す場面です。
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Thank you for meeting with us today. We submitted our loan application last month, and we'd like to discuss the financing terms for our expansion plan in Southeast Asia.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
Thank you for choosing our bank. I've ［評価する］d your financial statements and business plan. Before we proceed, could you ［明確にする］ your expected revenue growth in the next 3 years?
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
We anticipate a 25 percent annual revenue increase based on current market demand. However, your proposed interest rate of 6.5 percent seems considerably high compared to other banks.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I understand your concern. Let me ［詳しく説明する］ on our calculation. First, we considered the currency risk in Southeast Asian markets. Second, we factored in the collateral value of your existing assets. Third, we included a premium for cross-border transactions. These factors justify our rate, but we can offer 5.8 percent if you ［約束する］ to a 7-year term instead of 5 years.
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
The 7-year term is acceptable, but we're still concerned about the collateral requirements. You're asking for 150 percent coverage, which would impose significant constraints on our other operations.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I appreciate your concern about the collateral. We can reduce the coverage to 120 percent if you agree to quarterly financial reporting and maintain a debt-to-equity ratio below 2.0. This arrangement would ［軽減する］ our risk while giving you more flexibility. Would this modification work for your company?
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
That sounds more reasonable. One final question: what happens if we want to accelerate repayment after 4 years?
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
We allow early repayment without penalty after the third year. You would simply need to notify us 90 days in advance. This gives you the flexibility to reduce debt if your expansion succeeds ahead of schedule.
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Excellent. I believe we can proceed with these terms. Let's coordinate with our legal teams to finalize the loan agreement. Thank you for accommodating our concerns.
4. Challenge (7 min)｜応用実践
Let's perform the role-play and fill in the blanks by translating the Japanese into English!
空欄の日本語を英語に訳しながら、ロールプレイを実践してみましょう！
*Let's practice this part repeatedly until we can speak it smoothly.
このパートはスムーズにスピーキングできるようになるまで繰り返し練習しましょう。
Situation / シチュエーション（Reference again）
A manufacturing company seeks large-scale financing for Asian expansion, requiring detailed English negotiations on loan terms, risk assessment, and profitability optimization.
アジア展開を目指す製造業への大型融資で、英語による条件交渉とリスク管理を通じて収益性の高い取引成立を目指す場面です。
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Thank you for meeting with us today. We submitted our loan application last month, and we'd like to discuss the financing terms for our expansion plan in Southeast Asia.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
Thank you for choosing our bank. ［貴社の財務諸表と事業計画を評価いたしました。］ Before we proceed, could you clarify your expected revenue growth in the next 3 years?
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
We anticipate a 25 percent annual revenue increase based on current market demand. However, your proposed interest rate of 6.5 percent seems considerably high compared to other banks.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I understand your concern. ［当行の計算について詳しく説明させてください。］ First, we considered the currency risk in Southeast Asian markets. Second, we factored in the collateral value of your existing assets. Third, we included a premium for cross-border transactions. ［これらの要因が当行の金利を正当化しますが、5年ではなく7年の期間をお約束いただければ5.8パーセントを提示できます。］
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
The 7-year term is acceptable, but we're still concerned about the collateral requirements. You're asking for 150 percent coverage, which would impose significant constraints on our other operations.
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
I appreciate your concern about the collateral. We can reduce the coverage to 120 percent if you agree to quarterly financial reporting and maintain a debt-to-equity ratio below 2.0. ［この取り決めは当行のリスクを軽減しつつ、貴社により大きな柔軟性を与えます。］ Would this modification work for your company?
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
That sounds more reasonable. One final question: what happens if we want to accelerate repayment after 4 years?
🧑🎓【Student / Loan Officer】:
We allow early repayment without penalty after the third year. You would simply need to notify us 90 days in advance. This gives you the flexibility to reduce debt if your expansion succeeds ahead of schedule.
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
Excellent. I believe we can proceed with these terms. Let's coordinate with our legal teams to finalize the loan agreement. Thank you for accommodating our concerns.
\ If you have some extra capacity, give it a try（余力があればやってみましょう）/
5. Real-world application (5 min)｜実務応用
Let's speak freely with the phrases and flow we learned today. If you can, imagine your real job—it makes practice more effective.
本日学習した単語やフレーズ、会話の流れを思い出しながら、自由に話してみましょう。可能であれば、自身の実務を想像しながら話すと効果的です。
Situation / シチュエーション
A manufacturing company has submitted a large loan application for Southeast Asian expansion.
The loan officer must negotiate interest rates, collateral requirements, and repayment terms with the company's CFO.
製造業の企業が東南アジア拡大のための大型融資申請を提出しました。
融資担当者は、企業のCFOと金利、担保要件、返済条件について交渉する必要があります。
👨💼【Teacher / CFO of Manufacturing Company】:
We've reviewed your initial proposal, but we need to discuss some adjustments to the financing terms. Could you explain how we can make this arrangement work better for both sides?
（御行の初回提案を検討しましたが、融資条件についていくつかの調整を話し合う必要があります。双方にとってこの取り決めをより良く機能させる方法を説明していただけますか？）
🧑🎓【Student / Your Role】:
(Free Speaking based on today's lesson)
Hints / ヒント
１． Assess the financial situation
２． Elaborate on the interest rate calculation
３． Propose modified collateral terms
４． Explain flexible repayment options
※This is not a role-play. Please speak until you finish your thoughts.
このパートはロールプレイ形式ではありません。最後まで通して話してみましょう。
6. Wrap-up (2 min) ｜レッスンの振り返り
Let's review today's lesson with your teacher!
今日のレッスンについて講師と振り返ってみましょう！
6-1 Comments from student
・Good points / 良かったところ・上手くできたところ
・Things to work on / 今後強化したいところ
6-2 Feedback from teacher
・Good points / 良かった点
・Things to work on / 今後の強化ポイント
・What to review / 復習ポイント
*6-3 Questions from student (if any)
Japanese translation（日本語訳）
1. Read (2min)（型を学ぶ）｜基本フレーズ
2. Try (4min)（ロールプレイ練習）｜型を使った練習
Let’s practice the role-play.
ロールプレイの練習をしましょう！
3. Use (7min)｜応用
Let’s perform the role-play and filling in the missing English!
英語を補完しながら、ロールプレイを実践してみましょう！
4. Challenge (7min)｜実践
Let’s perform the role-play and filling in the missing English!
英語を補完しながら、ロールプレイを実践してみましょう！
5. Wrap-up (3min) – レッスンの振り返り
"Let’s review today’s lesson with your teacher!”
「今日のレッスンについて講師と振り返ってみましょう！」
5-1. Comments from Student
- Good points / 良かったところ・上手くできたところ
- Things to work on / 今後強化したいところ
5-2. Feedback from Teacher
- Good points / 良かった点
- Things to work on / 今後の強化ポイント
- What to review / 復習ポイント
5-3. Question from Students (If any)